诸葛亮正有与东吴联合的打算。为了说服孙权，他随鲁肃来到江东，
曹操下檄文给孙权，扬言统雄兵百万，上将千员，欲与将军会猎于江夏，共伐刘备，同分土地，永结盟好。孙权犹豫不决，张昭等众谋士皆主降。权起更衣，鲁肃随于权后，以利害关系劝其不可降曹。
次日，诸葛亮往见孙权，张昭、顾雍等一班文武二十余人端坐幕下，争相问难。诸葛亮对答如流，众皆失色，待又要辩时，被老将黄盖阻止。诸葛亮入见孙权，用激将法说动孙权同意与刘备联合抗曹。但群儒劝降，孙权又有所犹豫。
第四十四回：孔明用智激周瑜，孙权决计破曹操
孙权遣使往鄱阳请周瑜议事，使者未发，周瑜已先到。在周瑜面前，东吴的文官主降，武将主战，各持己见，争论不休。但周瑜不做明确表态。
诸葛亮见到周瑜后，巧妙地背诵了一遍曹操让其子曹植所作的《铜雀台赋》，故意曲解揽二乔于东南兮一句，言使乔公二女即可退曹，以激周瑜。周瑜勃然大怒，表示北伐之心，请求孔明相助，共破曹操。第二天孙权升堂，周瑜在孙权面前，详细地分析了曹军的劣势，坚定孙权联合刘备的信念。孙权拔佩剑砍面前奏案一角，说：诸官将有再言降操者，与此案同！并将此剑赐周瑜，即封周瑜为大都督，程普为副都督，鲁肃为赞军校尉，抗击曹操。周瑜向亮问破曹之策，孔明言孙权惧曹军兵多，未决绝。深夜里周瑜复入见孙权，权果惧曹兵之多，于是周瑜剖析形势，进一步坚定了孙权的决心。
周瑜拜为大都督，调动军队，动止有法。然他深感诸葛亮较自我技高一筹，觉得此人助刘备，必为江东祸患，遂叫诸葛瑾以兄弟之情说亮事吴，反被以骨肉之情说其事备，兄弟相约，各事其主。
第四十五回：三江口曹操折兵，群英会蒋干中计
孔明与周瑜一方面商议联合抗曹，另一方面又相互斗智。周瑜欲计杀孔明，被孔明识破，反中了孔明之计。在鲁肃的劝说下，周瑜同意破曹后再图。周瑜请刘备会面，欲害刘备，但因关羽紧随其后保护，周瑜才不敢动手。周瑜斩杀了曹军使臣，领兵大战三江口，初战小胜。
曹军任用蔡瑁、张允训练军队，深得水军之妙，周瑜偷看营军水寨，曹操心中十分忧虑，便召集部下商量对策。蒋干为了立功，自称是周瑜的同窗，自告奋勇往江东去说降。周瑜将计就计，设下群英会款待这位旧友，故意做出狂态，大谈东吴兵强粮足的情景，让蒋干无法陈述劝降之意。晚上，周瑜又邀蒋干入帐共寝，假装醉酒故意将假造的曹操水军都督私通东吴的信件让蒋干得知，诱使蒋干偷了假书信。
蒋干中计，回去报告曹操，曹操便杀了深得水军之妙的水军都督蔡瑁、张允，曹操虽然中计，却不肯认错。至此，孙刘联军少了水路进攻的一大障碍。
第四十六回：用奇谋孔明借箭，献密计黄盖受刑
周瑜用计除掉蔡瑁、张允，担心诸葛亮已知情，便令鲁肃试探，哪知孔明早已算定。诸葛亮的聪智过人，使周瑜更加嫉恨，于是周瑜又生一计欲害之。
周瑜令诸葛亮十天内造出十万支箭，诸葛亮却立军令状三天完成。他前两天按兵不动，暗中叫鲁肃备大船二十只，各船扎草人千个。第三天四更，江上大雾迷漫，诸葛亮率船到曹军水寨前擂鼓呐喊佯攻，曹军怕中计，下令弓箭手向江中射箭。这一妙计使诸葛亮不费吹灰之力就完成了任务。诸葛亮又赢得曹操一个回合。亮与瑜各写破曹之策于手心，皆是火字。曹操连连失手，派出蔡中、蔡和到江东诈降，周瑜再次将计就计。
周瑜和黄盖经过密谋，决定使用苦肉计。黄盖假装不服从军令，与周瑜顶撞起来，周瑜命令在众将及蔡中、蔡和面前，将黄盖痛打一顿。众将不解，鲁肃埋怨孔明不劝，孔明早知是计，鲁肃愈加佩服孔明。
第四十七回：阚泽密献诈降书，庞统巧授连环计
黄盖受刑之后，只缺一个说客去见曹操，黄盖心中发愁。此时，阚泽不惜性命，愿意去曹操营中游说。不料，曹操拆穿黄盖诈降，阚泽并不解释，反用激将法骗过曹操，
又逢蔡中、蔡和通报黄盖受刑的谍报，于是曹操派阚泽密约黄盖。阚泽回营，又与甘宁商定，甘宁也作诈降之计。曹操心中还是疑惑不定，又派人去探听消息。蒋干为了立功，自告奋勇前往江东探视军情，周瑜与庞统经过密议，又一次将计就计，让蒋干遇见庞统，庞统假意要助曹操，蒋干遂向曹操引荐庞统。曹操正为不习水性的北方士兵晕船生病发愁，遂向庞统求教。庞统借机向曹操献了连环计，提议把船只大小搭配，用铁链锁住连环，上铺宽木板，这样能让船上的兵马如履平地。
曹操立即传令铁匠连夜打造连环大钉，锁住船只。庞统拜别曹操，至江边，正欲下船，忽见岸上一人，道袍竹冠，一把扯住统，将黄盖用苦肉计、阚泽下诈降书、庞统献连环计等一一点破，唬得庞统魂飞魄散。
第四十八回：宴长江曹操赋诗，锁战船北军用武
庞统见计谋全被识破，吃了一惊，一看却是徐庶。庞统见是故人，心下方定。徐庶向庞统证明心迹，并向他请教脱身之法。庞统在徐庶耳边略说数句。徐庶大喜，拜谢。徐庶利用庞统的妙计，最终从曹营脱身而去。
曹操以为胜券在握，在长江战舰上大宴文武众官，曹操告诉众将官：吾自起义兵以来，与GJ除凶去害，誓愿扫清四海，削平天下，所未得者江南也。今吾有百万雄师，更赖诸公用命，何患不成功耶！收服江南之后，天下无事，与诸公共享富贵，以乐太平。文武们都站起来道谢，曹操十分高兴，先以酒奠长江，随后满饮三大杯，并月光下横槊赋诗。程昱、荀攸等谋士们一再提醒防范吴军用火攻，曹操皆不以为然，以为东吴缺少火攻所必需的东南风。曹营中的焦触、张南为了立功，请求出击。周瑜命韩当、周泰前去迎敌。焦触、张南均被他们所杀。周瑜见他们要追曹军战船，鸣金收兵。